Calculadora de Antecipação de Recebíveis
Simule o valor líquido hoje ao antecipar vendas de cartão (à vista/parcelado) ou boleto/duplicata. Considere MDR, taxa de antecipação a.m., IOF e tarifa fixa para estimar o CET e comparar propostas.
Dados da simulação
Ajuste as taxas conforme sua adquirente/financeira. Usamos juros compostos convertidos para taxa diária para descontar cada parcela.
Detalhamento por parcela
| Parcela | Dias | Valor | MDR | Juros antecip. | IOF | Líquido |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Totais | — | — | — | — | — | |
Como calculamos
- MDR: % sobre o valor nominal de cada parcela.
- Taxa a.m. → diária:
rd = (1+am)^(1/30)-1. - Valor presente:
PV = parcela / (1+rd)^(dias). - Juros de antecipação:
parcela - PV. - IOF (opcional): 0,38% sobre antecipado + 0,0082% a.d. sobre nominal.
- Líquido da parcela:
PV - MDR - IOF.
Antecipação de recebíveis: como comparar propostas e evitar taxas escondidas
A antecipação de recebíveis transforma vendas a prazo em caixa imediato. É comum em cartões de crédito (parcelado e à vista), além de boletos/duplicatas. Para decidir se compensa, você precisa olhar além do MDR: avalie a taxa de antecipação, eventuais tarifas fixas e tributos como o IOF. Esta calculadora usa juros compostos para descontar cada parcela de acordo com os dias até o vencimento, oferecendo um CET aproximado para comparação.
1) Entendendo as taxas
- MDR (Merchant Discount Rate): porcentagem cobrada pela adquirente sobre cada parcela. Varia por bandeira, prazo e plano de recebimento.
- Taxa de antecipação: juros cobrados por “trazer” a parcela ao dia de hoje. Normalmente divulgada ao mês (a.m.).
- Tarifa fixa (TAC): valor cobrado por operação ou por lote, independentemente do volume.
- IOF: quando a operação é estruturada como crédito, incidem 0,38% (adicional) + 0,0082% ao dia sobre o principal até o vencimento.
2) Como estimar o CET (~ taxa efetiva)
O CET exato exigiria calcular a TIR dos fluxos. Para uma estimativa prática, usamos o tempo médio ponderado dos recebimentos (dias médios) e aplicamos:
taxa_mensal_aprox = (Valor_Nominal_Total / Valor_Líquido_Hoje)^(30 / dias_médios) - 1
Em seguida anualizamos por capitalização composta: (1+tm)^12 - 1. Essa métrica facilita comparar propostas de diferentes bancos/adquirentes.
3) Dicas para negociar melhor
- Separe MDR de antecipação: mesmo com MDR baixo, o juro da antecipação pode elevar o custo.
- Pondere por dias: antecipar a 30 dias custa menos que a 90; no parcelado, parcelas distantes são mais caras.
- Observe tarifas fixas: em tíquetes pequenos, uma TAC pode “comer” boa parte do líquido.
- Simule com IOF ligado e desligado: algumas estruturas não aplicam IOF; compare.
4) Exemplos
- Crédito parcelado: venda R$ 6.000 em 6×, MDR 3,5%, antecipação 2,5% a.m. → líquido ≈ depende dos dias (30,60,...,180). As últimas parcelas têm maior desconto.
- Boleto: R$ 5.000 a 45 dias, taxa 3,2% a.m., IOF ligado → líquido será menor que um D+7 com a mesma taxa, pela diferença de dias.
5) Boas práticas
- Padronize a forma de calcular (juros compostos + dias corridos);
- Compare CET aproximado entre instituições;
- Registre a simulação junto da proposta comercial para auditoria interna.
Perguntas frequentes (FAQ)
O que é MDR?
É a taxa percentual descontada do valor da venda pelo arranjo de cartões/adquirente.
Como converter a taxa mensal para diária?
Usamos rd = (1+am)^(1/30)-1, o que respeita capitalização composta.
O IOF sempre se aplica?
Nem sempre. Em operações estruturadas como cessão de recebíveis sem caráter de crédito, o IOF pode não incidir. Por isso há o toggle para ligar/desligar.